Облігації внутрішньої державної позики (ОВДП) є важливим інструментом для фінансування державного бюджету та реалізації соціальних та інвестиційних програм. Ці цінні папери є популярними серед інвесторів та фізичних осіб, які шукають стабільний та доцільний спосіб збереження та приросту свого капіталу. У цій статті ми детально розглянемо процедуру купівлі ОВДП, а також розглянемо поточні процентні ставки на ці цінні папери, щоб ви могли зробити інформований вибір і використовувати ОВДП як частину свого інвестиційного портфеля.
Що таке ОВДП?
ОВДП - це скорочення від "Облігації Внутрішньої Державної Позики". Це є один з інструментів державного боргового ринку в Україні.
ОВДП - це облігації, що емітуються державою з метою залучення коштів на внутрішньому ринку. Облігації ОВДП можуть бути випущені на різні строкові періоди: від короткострокових до довгострокових. Також існує можливість випуску облігацій з різними видами відсотків - фіксованими або змінними. Зараз українська держава емітує ОВДП на строк від 3 місяців до 10 років.
ОВДП в Україні вважається безризиковим інвестиційним інструментом, тому що підтримується державою. Тому, вкладення коштів в ОВДП вважається відносно безпечною опцією для інвесторів.
Як ОВДП впливає на країну?
ОВДП може мати різні впливи на країну, залежно від того, як вони використовуються. Ось декілька можливих впливів ОВДП на країну:
- 1Залучення фінансових ресурсів. ОВДП дозволяють державі залучати гроші на внутрішньому ринку, що може бути корисним для фінансування різних державних програм, проєктів та інфраструктурних проектів.
- 2Зменшення залежності від зовнішніх кредиторів. Залучення коштів через ОВДП дозволяє державі зменшити свою залежність від зовнішніх кредиторів та міжнародних фінансових інституцій, таких як Міжнародний валютний фонд.
- 3Підвищення рівня боргу країни. Якщо використання ОВДП не контролюється інвестиційними ресурсами, то зростання обсягу державного боргу може призвести до збільшення витрат на виплату відсотків за ОВДП та до погіршення кредитного рейтингу країни.
- 4Вплив на ринок капіталу. ОВДП можуть впливати на інші фінансові інструменти та ринки капіталу в країні. Наприклад, якщо ринок ОВДП є дуже привабливим для інвесторів, то це може призвести до зменшення інвестицій в інші фінансові інструменти, такі як акції або корпоративні облігації.
У загальному, ОВДП можуть мати як позитивні, так і негативні наслідки для країни, тому їх використання потребує ретельного аналізу та контролю з боку уряду та інвестиційних організацій.
Що таке військові ОВДП?
Військові ОВДП (ОФЗ) - це вид облігацій, які емітуються урядом для залучення коштів на фінансування військових потреб та розвитку військового комплексу країни.
Військові ОВДП можуть бути різних типів і мати різні умови емісії, такі як строк виплати, відсоткова ставка, вартість однієї облігації та інші. Зазвичай вони мають високу кредитоспроможність, оскільки є гарантованими урядом, що забезпечує надійність інвестицій для інвесторів.
Деякі з типів та умов емісії, які можуть бути, включають:
- Тип облігації: Військові ОВДП можуть бути довгостроковими (зі строком виплати від 5 до 30 років) або короткостроковими (зі строком виплати до 1 року).
- Відсоткова ставка: Військові ОВДП можуть мати фіксовану або змінну відсоткову ставку. Фіксована ставка не залежить від ринкових умов та залишається незмінною протягом всього терміну облігації. Змінна ставка може змінюватися протягом терміну облігації в залежності від ринкових умов.
- Вартість однієї облігації: Вартість однієї облігації може бути різною і залежати від потреб країни та розміру емісії.
- Гарантії: Військові ОВДП можуть мати різні гарантії, які забезпечують їхню надійність. Наприклад, вони можуть бути гарантовані урядом, або мати заставу від певних активів.
- Режим оподаткування: У деяких країнах військові ОВДП можуть бути звільнені від податків або мати певні податкові пільги для інвесторів.
- Валюта: Військові ОВДП можуть бути емітовані в національній валюті країни, або в іноземній валюті, такі як долар США або євро.
Країни використовують військові ОВДП для фінансування потреб в армії, розробки та виробництва нової зброї та техніки, модернізації військової інфраструктури та інших військових програм. Військові ОВДП є важливим джерелом фінансування для країн, які мають значні витрати на військові потреби та не мають достатньої кількості власних фінансових ресурсів для їх фінансування.
У цілому, військові ОВДП є одним з інструментів державного боргу, який дозволяє урядам залучати кошти для фінансування військових потреб та розвитку військового комплексу країни.
ОВДП в рамках проекту бюджету на 2024
У світлі останніх подій, які стосуються облігацій внутрішньої державної позики (ОВДП), варто звернути увагу на можливі зміни в цьому інструменті. Мова йде про ОВДП із максимальними ставками, борги Мінфіну, які тепер можуть бути замінені на дешевші або довших строків.
Хоча є запис про необхідність формальної згоди Національного банку України на таку операцію, це може вплинути на деяких держателів ОВДП.
У проекті бюджету на 2024 рік передбачена можливість для Мінфіну обмінювати облігації, куплені від Національного банку України, на нові облігації з умовами, які визначить уряд.
Стаття 44 проекту бюджету на 2024 рік передбачає дозвіл Міністерству фінансів України на обмін облігацій внутрішньої державної позики, які знаходяться в уласності Національного банку України, на нові облігації внутрішніх державних позик. Умови цього обміну будуть встановлені Кабінетом Міністрів України.
Ця ситуація вимагає уваги та обдумування з боку держателів ОВДП, особливо приватних осіб, які мають інвестиції в ці цінні папери. Буде важливо слідкувати за подальшими рішеннями та їх можливим впливом на ринок ОВДП і інвесторів.
ОВДП: відсотки
Згідно з даними Національного банку України, на 24 березня 2023 року, відсотки ОВДП в Україні складаються наступним чином:
- Дохідність на ОВДП в гривні на 3 роки складає 13,0% річних.
- Дохідність на ОВДП в гривні на 5 років складає 13,4% річних.
- Дохідність на ОВДП в гривні на 10 років складає 13,5% річних.
- Дохідність на ОВДП в доларах США на 3 роки складає 3,6% річних.
- Дохідність на ОВДП в доларах США на 5 років складає 4,0% річних.
- Дохідність на ОВДП в доларах США на 10 років складає 4,2% річних.
Як купити ОВДП в Україні?
Купити ОВДП в Україні можна через наступні канали:
- 1Через банк: ОВДП можна придбати через будь-який банк, що має дозвіл на здійснення цих операцій від Національного банку України. Наприклад, Ощадбанк є одним з банків-книгозберігачів ОВДП та пропонує своїм клієнтам можливість купівлі ОВДП та зберігання їх на своїх рахунках. Для цього потрібно мати відповідний рахунок у банку, на який можна зарахувати кошти для придбання ОВДП.
- 2Через депозитарну установу: ОВДП можна придбати через депозитарні установи, такі як Державна казначейська служба України, депозитарні центри та брокерські компанії.
- 3Через додаток "Дія": можна купити ОВДП через додаток "Дія" від уряду України. Для цього необхідно зареєструватися в додатку, додати гроші на свій рахунок та купити ОВДП через розділ "Інвестування".
Придбання ОВДП може мати свої особливості залежно від обраного каналу. Так, наприклад, деякі банки можуть стягувати комісії за ці операції, а через додаток "Дія" є обмеження на максимальну суму, яку можна інвестувати. Тому рекомендується детально ознайомитися з умовами придбання ОВДП в кожному конкретному випадку.
Де купити ОВДП в Україні?
Завідуванням військовими облігаціями – важливою інвестиційною можливістю, що пропонується на фінансовому ринку України, можна скористатися через різні банківські та фінансові сервіси. Основні гравці у цьому сегменті включають в себе Приват24, monobank, Укргазбанк, застосунок Дія та інвестиційну компанію ICU. Ми детально розглянемо, як кожен з цих варіантів дозволяє придбати військові облігації та які вимоги та комісії пов'язані з кожним з них. Рішення про вибір конкретного сервісу залежить від ваших фінансових потреб і умов, які вам підходять найкраще.
| Банк | Мінімальна сума купівлі | Комісія за купівлю | Комісія за відкриття рахунку в цінних паперах | Комісія за зарахування ОВДП на рахунок |
| Райффайзен Банк | 200 тис. грн. | Відсутня | Відсутня | Відсутня |
| ПУМБ | 1 шт. | Відсутня | 300 грн. | Відсутня |
| Приватбанк | $40 тис. | Відсутня | 500 грн. (300 грн. у разі відкриття в електронному вигляді) | 300 грн, плюс від 100 до 200 грн на місяць залежно від суми за зберігання на рахунку |
| Південний | 1 шт. | $0,5 | 1 грн. | 1 грн. |
| Ощадбанк | 1 шт. | Відсутня | Відсутня | Відсутня |
| Кредобанк | 50 тис. | Відсутня | 900 грн. | 0,03% (мін. 200 грн., макс 1000 грн.), плюс 0,004% (мін. 100) на місяць за зберігання на рахунку |
| Сенс Банк | 1 шт. | Відсутня | 1 тис. грн. при купівлі до 20 шт. валютних облігацій | Відсутня |
| Укргазбанк | 1 шт. | Відсутня | Відсутня | Відсутня |
| Укрексімбанк | 1 шт. | Відсутня | Відсутня | Відсутня |
- Учасник Фонду гарантування вкладів фізичних осіб
- Програма лояльності Smartravel
- Найвищий рівень надійності депозитів за оцінкою РА "Кредит-Рейтинг"
- Входить до топ-3 за доступністю програм автокредитування
Приват24
Для придбання військових облігацій через Приват24 необхідно виконати такі кроки:
- 1Заходите на веб-сайт Приват24 (у мобільному додатку ця опція відсутня).
- 2находите меню під назвою "Цінні папери" і переходите в нього.
Після цього ви потрапите на сторінку "Придбати", де вам буде запропоновано вибрати облігації у гривні, доларах США або євро. Придбати ОВДП онлайн можливо лише протягом робочого часу з 9:00 до 17:00, за винятком першого дня місяця та останнього дня кварталу.
Мінімальна сума для покупки ОВДП у ПриватБанку становить 50 тисяч гривень. Також варто враховувати додаткові комісії:
- 300 грн за відкриття рахунку у цінних паперах;
- 200 грн за зарахування придбаних ОВДП на рахунок;
- 50 грн за обслуговування ОВДП на рахунку в цінних паперах щомісячно (для портфелю, який не перевищує 1 млн гривень);
- 150 грн за переказ коштів під час погашення ОВДП емітентом;
- 100 грн за кожен купонний дохід, який виплачується зазвичай раз на півроку.
Важливо відзначити, що через Приват24 можна не тільки купувати, але і продавати раніше придбані ОВДП до їх терміну погашення на вторинному ринку, що може бути вигіднішим варіантом.
monobank
Завдяки додатку monobank можна легко і без додаткових комісій придбати ОВДП. Для цього слід увійти в меню "Накопичення" і вибрати опцію "Купити облігації".
Якщо це ваша перша спроба придбати ОВДП, вас запросять відкрити рахунок у цінних паперах. Ви можете випробувати це безкоштовно. Потім вам буде запропоновано обрати доступні для придбання цінні папери, які можуть бути в гривнях, доларах США або євро.
Зверніть увагу, що вибір обмежений, і доступні лише два випуски ОВДП в гривні, а також по одному випуску в доларах і євро. Облігації в гривні та доларах продаються за вище номіналу через обіцяні купонні виплати, тоді як облігації в євро продаються зі знижкою через відсутність купонних виплат.
Повідомляється, що ОВДП можна придбати у доларах або євро, якщо у вас є картки у відповідних валютах та достатньо коштів на них.
Укргазбанк
Укргазбанк є одним з перших дилерів, які приймають заявки від клієнтів на придбання ОВДП безпосередньо на аукціонах, де відбувається їх розміщення. Проте наразі покупку ОВДП через інтернет-банкінг Укргазбанку неможливо виконати. Незважаючи на наявність пункту меню "Цінні папери" і опцію "Аукціони Мінфіну", продаж ОВДП онлайн все ще "у розробці", і для придбання необхідно звернутися до банку особисто.
Укргазбанк пропонує придбати військові облігації без додаткових комісій. Однак, якщо клієнт має намір придбати інші (звичайні) ОВДП, він повинен буде оплатити додаткові комісії:
- 500 грн за відкриття рахунку у цінних паперах;
- 500 грн за зарахування придбаних ОВДП на рахунок;
- 100 грн щомісяця за ведення обліку ОВДП на рахунку в цінних паперах (незалежно від розміру портфеля);
- 450 грн за операції із погашення ОВДП;
- 200 грн за переказ коштів після погашення, якщо рахунок для відшкодування відкрито в іншому банку.
Застосунок “Дія”
Застосунок Дія визнається однією з найбільш зручних платформ для придбання військових облігацій. Щоб скористатися ним, відкрийте застосунок та оберіть пункт меню "Військові облігації".
В Дії доступний докладний опис процесу покупки ОВДП. На даний момент ви можете придбати наступні військові облігації:
- Сімферополь (виплата 15.01.2025);
- Ялта (виплата 26.06.2024);
- Нова Каховка (виплата 01.05.2024);
- Севастополь (виплата 13.03.2024).
Зверніть увагу на можливість сплати за покупку кредитними коштами з картки monobank, але за це стягується комісія у розмірі 4%.
Компанія ICU
Інвестиційна компанія ICU є ще одним засобом придбання облігацій. Вони пропонують такі можливості:
- Мінімальна сума для покупки ОВДП у гривні становить 1 тисячу гривень, а у валюті - 10 тисяч доларів США.
- Відсутність комісій за відкриття рахунку у цінних паперах, обслуговування рахунку, зберігання та облік цінних паперів, а також за купівлю та продаж ОВДП, виплату купонного доходу та інвестицію в гривні.
- Покупку ОВДП можна виконати через веб-сайт або мобільний додаток ICU Trade.
- Не потрібно підтверджувати доходи, якщо ви інвестуєте до 400 тисяч гривень.
Щоб скористатися цими послугами, вам необхідно:
- 1Пройти ідентифікацію і верифікацію за допомогою Bank ID через один з підтримуваних банків.
- 2Надіслати документи для підтвердження особи та банківського рахунку.
- 3Після отримання всіх необхідних документів відкривається рахунок, і ви отримуєте доступ до торгової системи ICU Trade.
Цей процес може зайняти більше часу і зусиль, але він надає більший вибір інструментів для інвестицій. Також варто зазначити, що ICU стала першою компанією, яка отримала подяку від Міністерства фінансів за активне просування військових ОВДП серед українців і іноземних інвесторів.
