Що таке децентралізована криптобіржа (DEX)?
Децентралізована криптобіржа (DEX) - це біржа цифрових активів, яка працює на децентралізованій мережі блокчейн. Це означає, що платформа не покладається на центральний орган для обробки транзакцій, а натомість використовує смарт-контракти на блокчейні для виконання угод. Це дає користувачам більше контролю над своїми активами і знижує ризик злому або інших порушень безпеки, оскільки кошти зберігаються в блокчейні, а не на централізованому сервері. Крім того, DEX часто забезпечують більшу конфіденційність для користувачів і можуть бути доступними для глобальної бази користувачів без необхідності перевірки "знай свого клієнта" (KYC).
Особливості децентралізованих криптобірж (DEX)
Децентралізовані криптобіржі (DEX) зазвичай мають наступні особливості:
- DEX працюють на децентралізованій мережі блокчейн, це означає, що вони не покладаються на центральний орган для обробки транзакцій.
- Розумні контракти: DEX використовують смарт-контракти для виконання угод, що гарантує, що умови угоди будуть виконані до того, як транзакція буде оброблена.
- Контроль над активами: користувачі мають повний контроль над своїми активами, оскільки вони зберігаються в блокчейні, а не на централізованому сервері.
- Знижений ризик злому: DEX менш вразливі до злому та інших порушень безпеки, оскільки кошти зберігаються в блокчейні, а не на централізованому сервері.
- Конфіденційність: DEX часто пропонують більше конфіденційності для користувачів, оскільки не вимагають перевірки "знай свого клієнта" (KYC).
- Глобальна доступність: DEX можуть бути доступними для глобальної бази користувачів, оскільки вони працюють в децентралізованій мережі, а не обмежені географічним розташуванням.
- Нижчі комісії: DEX зазвичай стягують нижчі комісії, ніж централізовані біржі, оскільки їм не потрібно покривати витрати на утримання централізованої інфраструктури.
- Лістинг токенів: на відміну від централізованих бірж, де токени проходять перевірку і затверджуються перед лістингом, на DEX будь-хто може розмістити свій власний токен.
- Відсутність лімітів на депозити/зняття коштів: DEX не мають лімітів на депозити та зняття коштів, що дає користувачам більшу гнучкість в управлінні своїми активами.
- Автоматизована торгівля: DEX підтримують автоматизовану торгівлю, дозволяючи користувачам створювати торгових ботів для здійснення угод від їх імені.
Як працює децентралізована криптобіржа (DEX)?
Децентралізовані криптобіржі (DEX) працюють, використовуючи смарт-контракти в мережі блокчейн для здійснення транзакцій. Ось загальний огляд того, як працює DEX:
- 1Користувачі реєструються на DEX і підключають свої гаманці до платформи. Це дозволяє їм отримати доступ до своїх активів і почати торгувати.
- 2Користувачі розміщують замовлення на купівлю або продаж цифрових активів на DEX. Ці замовлення зберігаються в книзі замовлень DEX, яка є записом всіх замовлень на купівлю і продаж.
- 3Коли користувач розміщує замовлення, смарт-контракт DEX активується і починає порівнювати його з іншими замовленнями в книзі замовлень.
- 4Як тільки збіг знайдено, смарт-контракт автоматично виконує угоду і передає активи між покупцем і продавцем.
- 5Торгівля реєструється в блокчейні, забезпечуючи прозорий і незмінний запис транзакції.
DEX, оскільки платформа не зберігає активи користувача, не може бути зламана або скомпрометована, що забезпечує більш високий рівень безпеки. Крім того, оскільки платформа децентралізована, вона не має єдиної точки відмови, що знижує ризик простою.
Варто також зазначити, що DEX можуть мати різні форми, наприклад, DEX на основі книги замовлень, DEX на основі автоматизованого маркет-мейкінгу (AMM) або гібридні DEX. Кожен тип має свій власний механізм і компроміси, але загальний принцип використання смарт-контракту на блокчейні для виконання угод залишається незмінним.
Все про книги ордерів (заявок) децентралізованих криптовалютних бірж (DEX)
Книга ордерів - це запис усіх заявок на купівлю та продаж певного активу на криптовалютній біржі. Книга заявок (як її ще можна називати) децентралізованої криптовалютної біржі (DEX) схожа на книгу заявок централізованої біржі. Вона містить два основних розділи: розділ "bid", де користувачі можуть розміщувати замовлення на купівлю, і розділ "ask", де користувачі можуть розміщувати замовлення на продаж. Кожна заявка представляє собою "bid" або "ask" за певною ціною, а книга заявок показує ціну і кількість всіх відкритих заявок.
Коли користувач розміщує замовлення в книзі замовлень DEX, замовлення зіставляється з існуючими замовленнями в книзі. Наприклад, якщо користувач розміщує ордер на купівлю за ціною $10 за 1 BTC, а в книзі є ордер на продаж за ціною $10 за 1 BTC, ордер буде зіставлений і угода буде виконана.
Книга ордерів постійно оновлюється по мірі розміщення нових ордерів і виконання існуючих. Це дозволяє користувачам бачити поточний стан ринку і приймати обґрунтовані рішення про те, коли купувати або продавати актив.
У DEX з книгою заявок користувачі також можуть розміщувати лімітні ордери, що дозволяє їм встановлювати конкретну ціну, за якою вони хочуть купити або продати актив. Це відрізняється від DEX на основі AMM, де ціна визначається балансом активів у пулі ліквідності.
Варто зазначити, що DEX, засновані на книзі заявок, можуть мати нижчу ліквідність, ніж централізовані біржі, і обсяг торгів може бути не таким високим. Це може призвести до більшої волатильності та менш передбачуваних цін.
Плюси та мінуси децентралізованих криптовалют (DEX)
Децентралізовані криптобіржі (DEX) мають ряд переваг і недоліків у порівнянні з централізованими біржами.
Плюси:
- Децентралізація: DEX працюють на децентралізованій мережі блокчейн, що знижує ризик злому або інших порушень безпеки, оскільки кошти зберігаються в блокчейні, а не на централізованому сервері.
- Контроль над активами: Користувачі мають повний контроль над своїми активами, оскільки вони зберігаються у власних гаманцях, а не на централізованому сервері.
- Конфіденційність: DEX часто пропонують більше конфіденційності для користувачів, оскільки не вимагають перевірки "знай свого клієнта" (KYC).
- Глобальна доступність: DEX можуть бути доступними для глобальної бази користувачів, оскільки вони працюють в децентралізованій мережі, а не обмежені географічним розташуванням.
- Нижчі комісії: DEX зазвичай стягують нижчі комісії, ніж централізовані біржі, оскільки їм не потрібно покривати витрати на утримання централізованої інфраструктури.
- Лістинг токенів: На відміну від централізованих бірж, де токени проходять перевірку і затверджуються перед лістингом, на DEX будь-хто може розмістити свій власний токен.
Мінуси:
- Обмежена ліквідність: Ліквідність DEX може бути нижчою, ніж на централізованих біржах, а обсяг торгів може бути не таким високим, що може призвести до більшої волатильності і менш передбачуваних цін.
- Обмежені типи ордерів: Деякі DEX можуть не підтримувати розширені типи ордерів, такі як стоп-лосс або маржинальна торгівля.
- Складність: Інтерфейс користувача DEX може бути складнішим, ніж на централізованих біржах, що ускладнює навігацію для нових користувачів.
- Повільніше виконання угод: DEX можуть мати повільніший час виконання угод, ніж централізовані біржі, оскільки смарт-контракт повинен виконуватися на блокчейні.
- Відсутність підтримки: DEX можуть не мати такого ж рівня підтримки клієнтів, як централізовані біржі, оскільки часто не існує центральної організації, до якої можна було б звернутися в разі виникнення проблем.
- Обмежена кількість торгових пар: DEX можуть мати обмежену кількість торгових пар, оскільки кількість підтримуваних активів обмежена смарт-контрактом.
- Перевантаження мережі: У періоди високої перевантаженості мережі DEX можуть виникати затримки в обробці транзакцій і угод.
- Менш зручні для користувача: DEX можуть бути менш зручними для користувача, ніж централізовані біржі, і можуть вимагати більше технічних знань для використання.
- Варто зазначити, що DEX все ще є відносно новою технологією і постійно розвивається, тому деякі з цих проблем можуть бути вирішені в майбутніх розробках.
